观察思考
-
嘿,你是猴子请来的救兵吗?
在央视86版西游记中,孙悟空被红孩儿的三昧真火所击败,于是请来了观世音菩萨来帮忙。红孩儿见到观世音菩萨之后不以为意,说:你是猴子请来的救兵吗?以为可以将观世音菩萨一举击败,没想到被观世音菩萨轻而易举的收服,作为了善财童子。 金九银十,秋高气爽,本应是收获的季节,可最近基民的获得感基本上跌到了谷底。现在是左侧布局的好机会吗?情绪底先到,还是市场底先到?现在可以…
-
巴菲特给新了能源一记闷棍
周三赛道股大跌,首当其冲的就是新能源赛道。新能源车、光伏被狠狠的重锤了。 大跌的原因,巴菲特老爷子功不可没,一招隔山打牛的功夫,直接给A股的赛道股当头一棒。比亚迪在港股,当日的港股并没有大跌,反而是A股受伤惨重。当然比亚迪也未能逃过这一劫,市值蒸发666亿。巴菲特这一招真的六六六! 弗里曼来说说自己的分析,巴菲特为什么卖比亚迪? 1、最近的新能源等赛道股溢价…
-
又到震荡期,三场会议之后见分晓
最近一位往昔大神的家属又发言了,虽然寥寥几个字,倒也是言简意赅。 她似乎只是出了一个结论,也没有说持续多久,什么时候结束。可能是担心言多必失,不想太被关注吧。 关于震荡市的结论,弗里曼是认同的,弗里曼借着大神这个话题,说说自己的想法。 1、最近的疫情又有反复,而之前这一段上涨的红利期似乎在7月底开始结束了。新能源,汽车都在调整,结构化的行情在调整。今年突出一…
-
半导体,新时代的上甘岭战役
从佩洛西窜访台湾说起 微博又崩了,这一次是一个叫佩洛西的老妖婆搞的,美国现任的众议长。 从出发就引人关注,一直到快落地的时候很多人还期待能够发生点什么,可惜最后什么都没发生,连伴飞都没有。这不禁让人想起了之前的澳大利亚的飞机,中国给它喂了一口铝箔条之后,仓皇逃窜了。但毕竟美国和澳大利亚还是不一样的,警长比副警长可厉害多了。 8月3日,我国公布了一系列的反制措…
-
指哪打哪与打哪指哪
打过台球的人都知道,这项运动是存在一定偶然性的,跟手风或者运气有很大的关系。有的时候手风顺了,再打个规则简单的花式撞球,也许在某一局你能赢下奥沙利文或丁俊晖。所以台球比赛一般都是比规则相对复杂的斯诺克,而且局数也比较多,就是要尽最大可能规避运气的因素。 基金也存在这样的情况,通常来说基金经理是一支基金的掌舵人,他的决策对于一支基金的走势非常重要。一支基金在成…
-
3500点,可望而不可即?
从4月底以来,大盘的一波上涨让很多人回了血,而伴之而来的是仓位也逐步上升,甚至有了钱不够用的感觉。这期间4月27日最低点2863,7月5日最高点3424. 在弗里曼的预期里,大盘在3500左右会做出调整,从目前的情况来看虽然还差一点,但也差不多了。 从过去和现在看,我们的市场总是呈现出一个结构性的行情,比如今年的光伏、电池、有色、汽车等赛道股。这就导致了这些…
-
别搞笑了!基金经理「定投团」
现在有各种各样的团,男团女团,比如芒果台的浪姐,虽然那英和宁静都可以算是奶奶级的了;还有那个韩国的各种男团,都挺吸引人的眼球。 没想到公募基金行业也出了一个「定投团」。根据中国基金报的报道, 近期,基金行业掀起一阵定投风潮,而基金经理领头定投成为最新热潮。据记者不完全统计,至少已10位以上基金经理公开宣布定投自己管理的产品。 最新案例为大成基金旗下基金经理刘…
-
反弹行至中局的思考
反弹!反弹!反弹! 这个红五月一路走来,终于是让大家松了一口气,相信大家满血归来的日子不远了。 从最近的仓位测算,公募私募的仓位都有所增加,最近新基金的发行也比之前要好了,可以说我们触底反弹了。 那这一轮可以走到什么位置,我们现在应该怎么办呢? 1、随着上海、北京的生活陆续恢复正常,股市也在向好,但是我们不能单纯抱着守株待兔的思维,被动的等待。 …
-
盛夏的果实
也許放棄 才能靠近你 不再見你 你才會把我記起 時間累積 這盛夏的果實 回憶裡寂寞的香氣 我要試著離開你 不要再想你 雖然這並不是我本意 你曾說過 會永遠愛我 也許承諾 不過因為沒把握 別用沉默 再去掩飾甚麼 當結果是那麼赤裸裸 以為你會說甚麼 才會離開我 你只是轉過頭不看我 真是忽如一夜春风来 北京的商场开了,北京的景区也开了,相信不远的将来,学校复课,全…
-
医药的投资机会来了?
先来插播一条消息 比国产新冠口服药先来的,是一则辟谣。 作为打赢这场抗疫战斗的最重要的一块拼图,小分子口服药的上市进程一直是大家特别关心的话题,也是特别牵动投资者神经的事情。从辟谣来看,也许真的离上市不远了。 根据《证券时报》的报道,目前部分国产新冠口服药的研发进展如下, 如果把视野放的更宽一点的话,根据《界面》与东北证券的数据来看,全球主要新冠口服小分子药…
-
政策不要停,让反弹再飞一会儿
这个周末的大事儿不少,政策密集频出,像是下饺子。现在我们的监管部门,似乎对于「预期管理」这个事有了一定的心得,不好的消息周五发,好的消息周日发。希望周一的市场可以延续之前的趋势,让反弹再飞一会儿。 咱们逐一分析一下 1、上海的复商复市对于整个经济的影响不言而喻,经济中心、2500万人口的特大城市、金融中心。现在世界经济受到两个黑天鹅的影响,一个是疫情,一个是…
-
预期的反弹来了,然后呢?
这个五一假期感觉特别的漫长,真有种度日如年的感觉。想想去年的这个时候,还在跨省的旅途中,虽然身体是疲惫的,但内心是快乐的;今年正好相反。北京还暂时取消了堂食,加上很多小区在管控之中,这个假期相信很多人没有吃上一顿团圆饭。好在开学的时间表确定下来,算是一个好消息,希望疫情早点结束,生活早日恢复正常吧。 节前的行情来了一个深V反弹,先跌后涨。利好频出,比如政治局…
-
否不极,泰没来,怎么办?
2022年4月20日,又是一个谷雨时节,往年的这一天通常会下雨,今天是狂风大作。但是风吹在脸上已经不像初春那样寒冷,风开始变暖了。也许我们的市场也会变得暖一点。 今天创业板达到了年内的新低,2363.65点,全线下跌,前些天稍有起色的地产、煤炭、新能源更是遭遇团灭,一个字「惨」。 今天收市的时候,脑子里忽然就冒出了一个画面,「八女投江」。讲的是1938年10…
-
熊市里,抄底还是追高?
进入2022年,我们熟悉的两个投资者芒格巴菲特,做出了截然不同的选择,我们今天来看看背后的思路,有哪些来值得我们关注和学习的。两位接近百岁的老人,简直就是资本市场的活化石,他们的动作也许可以给我们一些借鉴。 最近一年来中概股算是最惨的一个赛道了,简直是惨绝人寰。超过10%的公司跌了90%,三分之二的公司跌了50%以上,妥妥的一个定向股灾。 查理·芒格旗下报社…
-
房价又要蹭蹭蹭了?
沉寂了许久的房市,最近似乎迎来了一个小阳春。今年的两会政府工作报告里面,对于房地产说了109个字,我们来看看。 继续保障好群众住房需求。坚持房子是用来住的、不是用来炒的定位,探索新的发展模式,坚持租购并举,加快发展长租房市场,推进保障性住房建设,支持商品房市场更好满足购房者的合理住房需求,稳地价、稳房价、稳预期,因城施策促进房地产业良性循环和健康发展。 这个…
-
今年的大豆去年的煤
今年的市场真是此起彼伏,好像是一只乱窜的地鼠,怎么也打不到。 眼看着时间过去了2个月,2022年已经过去了六分之一,很多人的账户还是负数,主线似乎依然没有什么迹象。据说要来一波两会行情?别逗了,分分钟给你来个「跌妈不认」。 悄无声息之中有一个资产一直一直在涨,今年以来的涨幅已经超过了20%,这就是大豆。 看这个图就知道今年以来,大豆的价格坐上了火箭一样,蹭蹭…
-
今天你「捡烟屁」了吗?
这几天的反弹总算是让大家缓了一口气,立春之后,麻木的神经似乎也苏醒了。难道是跨年行情睡过头了? 现在开始反弹,可以抄底all in了吗? 哎哎哎,醒醒,别做梦了 最近的行情让我想起了一个游戏-「打砖块」,相信大家小的时候都玩过吧。 上边砖块,下边是一个挡板,球在这之间不断的来回,一旦没接住,就GAME OVER了。 暂时别奢望啥深V反弹了,这一段时间或者再过…
-
我们的暴跌保护队出手了吗?
从牛年盼到了虎年,市场依然我行我素的下跌,似乎虎虎生风的不是投资者,而是镰刀。 在这样的氛围里,有两条消息值得深思。 一前一后,似乎是消息转了一圈什么都没有发生,好像又发生了好多。 说起监管的预期管理艺术,似乎这两年进步了不少。学了FED的春秋刀法,要么先爆料再辟谣,要么别人爆料我报案。 彭博这个消息,在2018年其实也出现过一次,那还是在2018年的8月2…
-
女足上天堂,男足入地狱,股市去哪儿?
中国女足亚洲杯夺冠了!2022年2月6日晚,中国女足在印度的亚洲杯决赛中3:2逆转绝杀韩国队,获得亚洲杯女足冠军。 中国女足YYDS! 你永远可以相信中国女足! 当女足还在热搜和朋友圈霸屏的时候,你可曾想起5天前大年初一中国男足也是同样的霸屏。画风是这样的。 62年首负越南! 中国男足是改革开放40多年来最丢人项目没有之一! 韭菜说,中国男足就是中国股市,阿…
-
「坑」又双叒来了,这回还跳吗?
创业板连续5根阴线,简直比不见天日的雾霾天气还糟糕。果不其然,2021年的基金冠军也没有躲过冠军基的魔咒,开年就跌了12%。 一周前的小甜甜,一周后变成了牛夫人。 这回新能源跌出来的坑,我们要跳吗? 先看看过去两年的情况,我想大多数新进的基金投资者都是最近2年入市的,我们不妨来一起回顾一下。 2020年初,新冠来袭,千股齐跌,这时候有一部分人逆势进入白酒,后…
-
这一类基金在慢慢的回血了
对于很多基金的投资者来说,2021年终于算是过去了,有了一次改头换面重新做人的机会。因为很长时间了,在「今年以来」收益这一栏都是负数,绿油油的颜色不觉得都让人心生烦闷。现在好了,本想把负数都留在2021年,谁知道市场不给力,新年刚开始就给了几闷棍,跌跌不休。 在市场一片腥风血雨的时候,有一类基金却在慢慢的回血了。先给大家上图,看几只基金的表现。 看过这几个之…
-
元宇宙的这一趴,跟不跟?
最近元宇宙很火,根据自己的体会,弗里曼说说自己的想法,其中也有一些迷思大家共同探讨。 1、种子选手 从目前的应用来看,元宇宙最积极的倡导者Meta(Facebook)规划了7大方面的路径,想要一统天下的意思。不过单从这7个领域来说都有现在的劲敌和霸主,想要通吃也不是个很容易的事情。 为啥facebook这么着急呢? 其实有两点,第一受制于硬件平台的限制,fa…
-
没有被经济工作会议点名的医药又遇黑天鹅,咋办?
这个月的中央经济工作会议,最近大家都在解读与学习。共同富裕、注册制、新能源、消费等等,各个行业的人都对号入座,找到了自己的关键词,为明年谋划。关心医药的投资者却没有找到一丁点的文字,你说慌不慌? 屋漏偏逢连夜雨,2021年12月15日, 证券时报消息,据英国金融时报当地时间周二报道,美国财政部将八家中国公司列入投资黑名单,其中包括全球最大的商用无人机制造商大…
-
为了排名,钱都不要了
到了最后一个月,2021年就要说再见了。先预告一下,11月的实证因为最近的调仓还没有完成,让子弹再飞一会,等调整完了,我们再一起说一下。 今天我们来说说排名之战与限购。临近年末是总结的时候,各种排名奖项纷至沓来。对于公募基金经理,谁能在年终排名拔得头筹是一个很有诱惑力的事情,不只是升值加薪,对于以后的发展更是益处多多。 今年的竞争有点白热化了,大多是重仓新能…
-
这个冬天不太冷,跨年行情里如何布局
李宗盛说,「写一首皆大欢喜的歌是越来越难」,现在基金也是一样,截至最新统计公募基金已经接近了9000只。对于普通投资者来说,选一只好的基金,可能真的不比李宗盛写首歌容易。 如何选基金,我们其实介绍过一个比较系统的方法,六步法,请看链接 100篇的感谢,100篇的陪伴 再扯一个闲篇,很多新的投资者可能不认识曾经公募一姐「王茹远」。咱们大概说说她的故事 在201…
-
基金经理离职了,你的基金还好吗?
北京,2021年的雪似乎比往常来的更准时一些,似乎对这个冬天更应景一些。在基金的圈子里,也是寒意满满,离职似乎是对这个冬天表现出的一点点敬意。 根据Wind数据显示,截至11月19日,今年以来,已有来自149家基金公司的282位基金经理离职,超过2015年同期的279位,为历年同期最高。 看今年的基金经理离职阶段性数据来看,截至3月底有30位,6月75位,8…
-
科技,一场没有硝烟的战争
最近有两个事在微博上频频上热搜,一个是中国男足不出意外的又快完蛋了,2022世界杯可能又要提前结束了。第二,中美领导的视频峰会也召开了,从拜登来看,中美是对手,更是竞争者。这两个事看似关系不大,其实在我看来,本质上是一样的,都是一种竞争,甚至是一场战争。 今年出了很多新词,什么硬科技、碳中和、元宇宙、NFT,似乎一夜之间,大家不懂一点科技,都没法炒股买基金,…
-
一个口径的变化
不知道大家发现了没有,今年的统计局的报告一直在提一个「两年平均」的概念。 「两年平均」的说法基本贯穿了今年一整年,从一季度开始,基本涉及到国民经济的方方面面,所有的维度,都会用两年平均这个视角去进行审视。比如说GDP、比如说按照产业统计的数字,按照规模统计的数字等等。 我们今天当然不是来讲统计学的,2020年因为疫情的原因,股市被注入了超高的流动性从19年起…
-
中证500指数还能涨多久?
2021年以来,价值和成长一直在博弈,价值曾经有几次大反攻,但都被瞬间的碾压了。成长风格,中证500指数,甚至是中证1000指数今年的收益一直领先沪深300,几乎可以确定的是,今年中证500与沪深300的PK中,占得先机,有很大的机会大翻身。 中证500指数由全部A股中剔除沪深300指数成份股及总市值排名前300名的股票后,总市值排名靠前的500只股票组成,…
-
共同富裕,牛年牛市的通关密码
2021年这一次的财经委会议,强调了「共同富裕」这个概念,虽说不是第一次提,但是结合当下的环境,似乎格外的响亮。 先来看看这一次会议的全文,共同富裕将会是未来很多工作的指南针和出发点,在这一点上,我们了解了,很多问题也就迎刃而解了。 那什么是共同富裕?它的定义是这样的 共同富裕属于经济学领域的概念,应该用经济学方面的知识来定义。富就是表示占有财产多,富裕表示…